作者：潘望

中国电力网（微信公众号：China_Power_com_cn）获悉，日前，中国能源建设和葛洲坝同时发布公告表示，国务院国有资产监督管理委员会下发的《关于中国能源建设股份有限公司吸收合并中国葛洲坝集团股份有限公司有关事项的批复》显示，原则同意中国能建吸收合并葛洲坝的总体方案。
 
葛洲坝公告称，本次换股吸收合并后，中国能源建设主营业务未变，中国能源建设和葛洲坝将实现资源全面整合，消除潜在同业竞争，业务协同效应将得到充分释放。合并后存续公司的综合服务能力将进一步提升。这也是国企改革三年行动启程后，首例央企上市公司吸并重组。
 
据了解，中国能源建设和葛洲坝都是“千亿级”大型国企。成立于2014年12月19日的中国能源建设主要从事建造合约业务，是由中国能建集团与其全资子公司电力规划总院有限公司共同发起设立的股份有限公司，2015年12月10日首次公开发行H股并在香港联交所主板挂牌上市。财报数据显示，2020年前个9月，中国能源建设公司营业收入1721.52亿元人民币，同比增长8.14%；归属于母公司所有者的净利润19.88亿元，同比减少37.63%。
 
而葛洲坝前身是国家1970年为兴建长江葛洲坝水利水电枢纽工程而组建的“三三〇工程指挥部”，于1997年成功组建并在上交所上市，成为中国水电行业第一家上市公司。2007年，葛洲坝实现主业资产整体上市，2011年9月，随着中国能源集团成立，葛洲坝成为其核心成员单位，逐渐实现了从单一的项目施工，到设计、供货、施工的“总承包+运营”的转变。
 
中国电力网（微信公众号：China_Power_com_cn）注意到，葛洲坝1月18日发布了最新销售简报。2020年，公司新签合同额2712.17亿元，为年计划新签合同额的104.31%，同比增长7.61%。其中，新签国内工程合同额1873.72亿元，约占新签合同总额的69.09%，同比增长9.25%；新签国际工程合同额838.45亿元，约占新签合同总额的30.91%，同比增长4.13%。
 
此前，葛洲坝在2020年10月28日发布了间接控股股东中国能源建设的换股吸并方案，中国能源建设拟通过向葛洲坝除葛洲坝集团以外的股东发行A股股票的方式换股吸收合并葛洲坝，交换该等股东所持有的葛洲坝股票，换股比例为1:4.4242。
 
该方案显示，中国能源建设为本次合并之目的发行的股票种类为境内上市人民币普通股（A股），每股面值为人民币1元。葛洲坝换股价格以定价基准日前20个交易日的均价6.04 元/股为基准，给予45%的溢价率，即8.76元/股。中国能源建设本次A股发行价格为1.98元/股。
 
中国电力网（微信公众号：China_Power_com_cn）查阅公开资料发现，在本次重组完成后，中国能源建设将回A完成整体上市，成为A+H上市公司。同时，中国能源建设作为存续公司，将通过接收方葛洲坝集团承继及承接葛洲坝的全部资产、负债、业务、合同、资质、人员及其他一切权利与义务，葛洲坝最终将注销法人资格。
 
其中，业内人士最为关注的，当然是葛洲坝将于何时正式终止上市，我们也将持续关注。